Tarjetas de crédito y estados de cuenta: el proyecto busca recortar un 30% las tasas en República Dominicana. · Imagen generada para EPM
Bill seeks a 30% cut in credit card interest rates in Dominican Republic
Lawmaker Alcibíades Tavárez De La Cruz presented a bill to amend Law No.
Credit cards: bill proposes 30% rate cut and clearer account statements
A bill presented before the Chamber of Deputies proposes amending Law No.
--- The context ---
The cost of financing purchases by credit card in the Dominican Republic is back at the center of the legislative debate. According to the case made for the initiative, the average lending rate on bank loans ranges between 14% and 15% a year, while credit cards carry a rate close to 60% a year, practically four times the average cost of commercial or personal financing.
--- The facts ---
Lawmaker Alcibíades Tavárez De La Cruz, who represents San Pedro de Macorís, formally presented before the Chamber of Deputies a bill to amend Law No. 183-02, the Monetary and Financial Law. Its stated goal is to establish a special protection regime for credit card users and to end charges described as disproportionate in the banking sector. The lawmaker called it inconceivable, according to the reasoning he presented, that such distant rates coexist for loans and for cards.
The bill proposes a 30% reduction in credit card interest rates and also targets the billing method. According to what the lawmaker denounced, when a customer spends RD$ 20,000 and pays RD$ 19,999, financial institutions apply interest on the full amount originally spent and not on the outstanding balance. A similar situation occurs, according to the same presentation, when a cardholder pays the entire debt one day late and is charged full interest on the total.
--- The positions ---
The sponsor position is one of direct consumer protection: preventing institutions from creating or increasing commissions, penalties or mandatory insurance designed to offset or neutralize the 30% reduction. The proposal also requires transparency in account statements, which must clearly detail the previous balance, payments received, amounts applied to principal, the resulting outstanding balance and the interest rate used.
--- What remains unknown ---
The source does not specify the path the bill will follow in the Chamber of Deputies or any timetable for debate or voting. It also does not detail how the base for applying the reduction will be calculated in practice, nor what portfolio data supports the comparison between rates. The initiative provides for the immediate refund or crediting of interest charged in excess, without prejudice to the corresponding administrative sanctions, but the source does not develop the procedure for claiming that refund.
--- Unanswered questions ---
Will the bill advance in the Chamber of Deputies with the support needed to become law? How will users make sure the 30% cut is not shifted into other charges not covered by the express prohibition? What will happen to balances already accumulated when the new billing rules take effect?
--- EPM analysis ---
The heart of the initiative is not only the size of the cut, but the calculation method: charging on the full amount spent rather than on the outstanding balance punishes even those who paid almost everything. The example of RD$ 20,000 against RD$ 19,999 illustrates a distortion that falls hardest on households with the least margin.
📌 EPM Take: In EPM's view, the proposal is right to combine a rate cut, a brake on compensatory charges and mandatory transparency, because relief that evaporates into new commissions protects no one. The example of a purchase paid almost in full shows why the billing method matters as much as the announced percentage. The burden now shifts to the legislative debate and to the regulation that the Monetary Board must issue within the set period after enactment, while issuing banks will have to adapt their systems and formats within the deadline set by the initiative itself.
--- The context ---
The debate over how much it costs to borrow on a credit card has reached the Chamber of Deputies with a stark comparison. Making the case for his initiative, the lawmaker argued that the average lending rate on bank loans ranges between 14% and 15% a year, compared with a rate close to 60% a year on cards, practically four times the average cost of commercial or personal financing.
--- The facts ---
Lawmaker Alcibíades Tavárez De La Cruz, who represents San Pedro de Macorís, formally presented a bill that seeks to amend Law No. 183-02, the Monetary and Financial Law. The initiative aims to establish a special protection regime for credit card users and to end charges described as disproportionate in the banking sector. The sponsor called the distance between loan rates and card rates inconceivable, according to the reasoning set out in his presentation.
The text proposes reducing credit card interest rates by 30% and correcting billing on the full amount spent. According to what the lawmaker pointed out, a customer who spends RD$ 20,000 and pays RD$ 19,999 ends up paying interest on the original total and not on the outstanding balance. The same happens, according to the presentation, when the full amount is paid one day late: interest is charged in full on the total spent.
--- The positions ---
The position embodied in the bill combines intervention and safeguards: it prohibits creating or increasing commissions, penalties or mandatory insurance to offset the cut, and it orders statements showing the previous balance, payments received, amounts applied to principal, the outstanding balance and the rate applied. It also provides for the immediate refund or crediting of interest charged in excess, without prejudice to administrative sanctions. The source carries no statements from issuing banks or monetary authorities about the initiative.
--- What remains unknown ---
The parliamentary path of the bill is not yet known, nor any technical observations about its effects on the supply of credit. On implementation, the Monetary Board would have 120 days from enactment to issue the methodological regulation, and issuing banks would have a maximum period of 90 days to adapt their computer systems and billing formats.
--- Unanswered questions ---
Will the debate include an assessment of how a rate cut set by law could affect credit availability for higher-risk users? Will the methodological regulation be enough to close off any indirect compensation for the 30% reduction? How will anyone verify in practice that account statements accurately reflect the outstanding balance and the rate applied?
--- EPM analysis ---
From a standpoint of order and predictability, the strongest part of the bill is its transparency requirement: a statement that breaks down balance, payments, principal and rate lets users check every charge. Caution belongs to the mechanism of a cut set by law, whose effects on available credit the source does not analyze.
📌 EPM Take: In EPM's view, the bill is strongest where it bets on clear and verifiable rules, such as the mandatory breakdown of the account statement and the immediate refund of interest charged in excess, and it calls for caution where it sets a 30% cut by law without the source providing any analysis of effects on the supply of credit. Transparency protects without distorting, and the regulation and adaptation deadlines give the system predictability. The legislative debate should preserve that clarity and measure any impact with data before turning the initiative into a definitive rule for everyone.
Proyecto busca recortar un 30% las tasas de las tarjetas de crédito
El diputado Alcibíades Tavárez De La Cruz presentó un proyecto para modificar la Ley Núm.
Tarjetas de crédito: proponen rebaja del 30% y estados de cuenta claros
Un proyecto presentado ante la Cámara de Diputados propone modificar la Ley Núm.
--- El contexto ---
El costo de financiar consumos con tarjeta de crédito en República Dominicana vuelve al centro del debate legislativo. Según lo expuesto al fundamentar la iniciativa, la tasa activa promedio de los préstamos bancarios oscila entre el 14% y el 15% anual, mientras que a las tarjetas se les aplica una tasa cercana al 60% anual, prácticamente cuatro veces el costo del financiamiento comercial o personal promedio.
--- Los hechos ---
El diputado por San Pedro de Macorís, Alcibíades Tavárez De La Cruz, presentó formalmente ante la Cámara de Diputados un proyecto de ley para modificar la Ley Núm. 183-02, Monetaria y Financiera. El objetivo declarado es establecer un régimen especial de protección a los usuarios de tarjetas de crédito y poner fin a cobros considerados desproporcionados por el sector bancario. El legislador calificó de inconcebible, según sus palabras recogidas en la fundamentación, que coexistan tasas tan distantes entre préstamos y tarjetas.
El proyecto plantea una reducción del 30% en las tasas de interés de las tarjetas de crédito y ataca además el método de facturación. Según lo denunciado por el legislador, cuando un cliente consume RD$ 20,000 y abona RD$ 19,999, las entidades aplican el interés sobre el importe total originalmente consumido y no sobre el saldo pendiente. Situación similar ocurre, según la misma exposición, cuando un tarjetahabiente paga la totalidad de la deuda con un solo día de retraso y recibe el cobro íntegro de intereses sobre el total.
--- Las posiciones ---
La posición del proponente es de protección directa al consumidor: impedir que las entidades creen o incrementen comisiones, penalidades o seguros obligatorios destinados a compensar o neutralizar la reducción del 30%. La propuesta también exige transparencia en los estados de cuenta, que deberán detallar el saldo anterior, los pagos recibidos, los montos aplicados al capital, el saldo pendiente resultante y la tasa de interés utilizada.
--- Lo que falta saber ---
La fuente no precisa el trámite que seguirá el proyecto en la Cámara de Diputados ni los plazos de discusión o votación. Tampoco detalla la base práctica de la reducción ni los datos que sustentan la comparación entre tasas. La iniciativa dispone la devolución o acreditación inmediata de los intereses cobrados en exceso, sin perjuicio de las sanciones administrativas correspondientes, pero la fuente no desarrolla el procedimiento para reclamar esa devolución.
--- Preguntas sin respuesta ---
¿Logrará el proyecto avanzar en la Cámara de Diputados con el respaldo necesario para convertirse en ley? ¿Cómo evitarán los usuarios que la rebaja del 30% se traslade a otros cargos no cubiertos por la prohibición expresa? ¿Qué pasará con los saldos ya acumulados cuando entren en vigor las nuevas reglas de facturación?
--- Análisis EPM ---
El corazón de la iniciativa no es solo el porcentaje de rebaja, sino el método de cálculo: cobrar sobre el total consumido y no sobre el saldo pendiente castiga incluso a quien pagó casi todo. El ejemplo de RD$ 20,000 frente a RD$ 19,999 ilustra una distorsión que afecta sobre todo a hogares con menos margen.
📌 Conclusion EPM: A juicio de EPM, la propuesta acierta al combinar rebaja de tasas, freno a cargos compensatorios y transparencia obligatoria, porque un alivio que se evapora en comisiones nuevas no protege a nadie. El ejemplo del consumo casi pagado en su totalidad muestra por qué el método de facturación importa tanto como el porcentaje anunciado. Ahora la carga pasa al debate legislativo y a la reglamentación de la Junta Monetaria, que dispondrá de un plazo definido tras la promulgación, mientras los bancos emisores deberán adecuar sistemas y formatos en el plazo previsto por la propia iniciativa presentada.
--- El contexto ---
La discusión sobre cuánto cuesta endeudarse con tarjeta de crédito llegó a la Cámara de Diputados con una comparación contundente. Al fundamentar su iniciativa, el legislador sostuvo que la tasa activa promedio de los préstamos bancarios oscila entre el 14% y el 15% anual, frente a una tasa cercana al 60% anual en las tarjetas, prácticamente cuatro veces el costo promedio del financiamiento comercial o personal.
--- Los hechos ---
El diputado por San Pedro de Macorís, Alcibíades Tavárez De La Cruz, presentó formalmente un proyecto de ley que busca modificar la Ley Núm. 183-02, Monetaria y Financiera. La iniciativa pretende establecer un régimen especial de protección a los usuarios de tarjetas de crédito y poner fin a cobros considerados desproporcionados por el sector bancario. El proponente calificó de inconcebible, según la fundamentación expuesta, la distancia entre las tasas de los préstamos y las aplicadas a las tarjetas.
El texto propone reducir un 30% las tasas de interés de las tarjetas y corregir la facturación sobre el monto total consumido. Según lo señalado por el legislador, un cliente que consume RD$ 20,000 y abona RD$ 19,999 termina pagando intereses sobre el total original y no sobre el saldo pendiente. Lo mismo ocurre, según la exposición, cuando se paga la totalidad con un solo día de retraso: el cobro de intereses se aplica íntegro sobre el total consumido.
--- Las posiciones ---
La posición plasmada en el proyecto combina intervención y garantías: prohíbe crear o incrementar comisiones, penalidades o seguros obligatorios para compensar la rebaja, y ordena estados de cuenta con saldo anterior, pagos recibidos, montos a capital, saldo pendiente y tasa aplicada. También dispone la devolución o acreditación inmediata de intereses cobrados en exceso, sin perjuicio de sanciones administrativas. La fuente no recoge pronunciamientos de los bancos emisores ni de autoridades monetarias sobre la iniciativa.
--- Lo que falta saber ---
No se conoce todavía el recorrido parlamentario del proyecto ni eventuales observaciones técnicas sobre sus efectos en la oferta de crédito. En implementación, la Junta Monetaria dispondría de 120 días desde la promulgación para emitir la reglamentación metodológica, y los bancos emisores contarían con un plazo máximo de 90 días para adecuar sistemas informáticos y formatos de facturación.
--- Preguntas sin respuesta ---
¿Incluirá el debate una evaluación de cómo una rebaja fijada por ley podría afectar la disponibilidad de crédito para los usuarios de mayor riesgo? ¿Será suficiente la reglamentación metodológica para cerrar cualquier compensación indirecta de la reducción del 30%? ¿Cómo se verificará en la práctica que los estados de cuenta reflejen con exactitud el saldo pendiente y la tasa aplicada?
--- Análisis EPM ---
Desde una mirada de orden y previsibilidad, lo más sólido del proyecto es la exigencia de transparencia: un estado de cuenta que desglosa saldo, pagos, capital y tasa permite al usuario comprobar cada cobro. La cautela corresponde al mecanismo de rebaja por ley, cuyos efectos sobre el crédito disponible la fuente no analiza.
📌 Conclusion EPM: A juicio de EPM, el proyecto gana fuerza donde apuesta por reglas claras y verificables, como el desglose obligatorio del estado de cuenta y la devolución inmediata de intereses cobrados en exceso, y exige cautela donde fija por ley una rebaja del 30% sin que la fuente aporte un análisis de efectos sobre la oferta de crédito. La transparencia protege sin distorsionar, y los plazos de reglamentación y adecuación dan previsibilidad al sistema. El debate legislativo debería preservar esa claridad y medir con datos cualquier impacto antes de convertir la iniciativa en norma definitiva para todos.
